银行理财师表示，投资人不能仅看大额存单的门槛和收益率，应看到，大额存单产品纳入存款保险保障范围，并且都支持抵押和质押贷款，利用大额存单进行的抵押融资将是该类产品的一大看点。
昨天，工商银行、农业银行、中国银行、建设银行、交通银行、浦发银行、中信银行、招商银行、兴业银行等9家市场利率定价自律机制核心成员正式发行首批大额存单。
现场：5分钟办完大额存单
昨天上午9点，网点刚开门，许女士就走进中信银行北京京城大厦支行办理了30万元一年期的大额存单。谈到选择大额存单的原因，她表示，主要看中这个产品比较安全，保本保息，收益又比普通存款高。且中信银行的大额存单可以提前支取，如果急用钱支取也很灵活。大额存单办理流程很简单，用身份证和银行卡就可以买。许女士5分钟就办完了手续。
据悉，中信银行首单单位大额存单是北京望京支行的一家从事文创产业的公司客户办理，一年期5100万元的大额存单。中信银行有关人士介绍称，对公客户在资产配置时一般会配有存款，大额存单也是存款，而且收益比普通存款高，因此从上周五开始咨询和预约办理大额存单的公司客户数量也很多。截至昨天下午两点，中信首批单位大额存单销售44.12亿元，个人大额存单销售2.5亿元，一共是46.62亿元。其他银行暂时没有对外披露大额存单的发行情况。
发现：首批大额存单只有5种期限
根据人民银行的《大额存单管理暂行办法》，大额存单采用标准期限的产品形式。大额存单期限包括1个月、3个月、6个月、9个月、1年、18个月、2年、3年和5年共9个品种。个人投资人认购大额存单起点金额不低于30万元，机构投资人认购大额存单起点金额不低于1000万元。
不过，昨天发行的首批大额存单主要集中在一年内，共有1个月、3个月、6个月、9个月、1年五种期限。各家银行根据自身情况，选择发行的产品各有不同。工行面向个人客户的大额存单为6个月和1年期两款，中信银行产品期限分为3个月、6个月和12个月，农业银行产品期限包括1个月、3个月、6个月和1年。浦发银行本期存单发行规模120亿元人民币，期限为6个月、1年，招行的大额存单期限为一个月。据了解，首批发行的个人大额存单属一般性存款，可以提前支取，也可以用于办理质押业务。
分析：投资人不能仅看大额存单收益率
细心的市民会发现，各家银行的大额存单利率基本相同。除了一年期产品有的银行执行3.06%(相当于基准利率上浮1.36倍)，而大多数银行给出3.15%(基准利率上浮1.4倍)以外，其余产品定价几乎没有差异，约为同期存款利率上浮40%。比如：3个月、6个月和12个月三个期限产品的利率分别为2.60%、2.90%和3.15%。值得注意的是，招商银行和浦发银行发行的个人1个月大额存单与3个月大额存单利率持平，都为2.6%，即三个月定存利率上浮40%。
也有业内人士认为，大额存单的优势现在并不明显，首先是30万元的门槛较高，其次，相比目前收益率仍在5%以上的短期固定收益人民币理财产品和收益率4%的宝宝类货币基金，首批大额存单无论在流动性、门槛，还是收益率上似乎都并未显示出明显优势。
不过，银行理财师表示，投资人不能仅看大额存单的门槛和收益率，应看到，大额存单产品纳入存款保险保障范围，并且都支持抵押和质押贷款，利用大额存单进行的抵押融资将是该类产品的一大看点。此外，大额存单采取固定利率模式，可以有效抵抗降息风险。未来，随着大额存单转让平台健全，大额存单可转让的功能完善后，与理财、信托产品相比还有可自由流通的优势，流动灵活性将大大提升。文/本报记者 程婕
（责任编辑：宋雅静）
